多重資產 防禦力強
因美國就業與通膨數據偏熱,聯邦公開市場委員會(FOMC)11月升息3碼,基準利率目標區間提高至3.75%至4.00%,11月2日美股四大指數尾盤下殺。面對震盪加劇的市場,法人說,可納入股債混合的台灣多重資產基金抵禦波動。
美股再度因升息震盪,其中標普500指數2日大幅收黑2.5%,是從2021年1月以來,Fed公布利率決議當日表現最差的一天。
日盛台灣多重資產基金投資團隊表示,鑑於俄烏戰事尚未平息、美國通膨壓力與經濟數據干擾,加以最新聯準會主席會後鷹派談話,促使市場澆熄暫停升息希望,2023年金融市場具反彈可能但預期波動仍在,台灣特別股及台灣可轉債抗波動成效佳,且具有長期穩定表現優勢,是投資人避震、對抗通膨的最佳工具。
觀察今年前三季市場表現,美股那斯達克指數累積跌幅達32%,但台灣特別股僅下跌1.5%,今年受地緣政治及通膨飆升影響,全球股債市表現大幅震盪,台灣特別股展現較佳的抗跌性,遠優於其他風險性資產。
國泰投資級公司債ETF(00725B)基金經理人林盈華表示,高通膨與升息尚未明確放緩的雙重壓力下,能提供較佳收益的資產顯得格外珍貴,尤其今年市場波動大,資產納入信用評等較高的優質債ETF,能為資產提供強韌的下檔保護,加上股票與債劵長線關聯性低,手上滿手股票ETF的投資人,若能透過「股+債」部位建構長線的資產配置,將有助降低整體資產波動,並提高投資成效。
日盛台灣多重資產基金投資團隊分析,台灣可轉債目前票面利息約在0%至0.25%,且可轉債投資並非以息收為主要目的,因此,升息對價格帶來利率風險直接影響較低。此外,台灣重貼現率目前約1.63%,相較先前在1.13%的低點調升幅度有限,且與台灣特別股平均股利率約4.1%至4.5%仍有相當差距,顯示升息對特別股價格直接影響有限。透過資產的多元配置及基金布局的彈性,讓資金能夠依據市場狀況做靈活的配置,有助降低整體資產波動風險,克服投資難題。
延伸閱讀
相關新聞
2024第2季基金投資趨勢/股票配置六成 瞄準科技、生技
2024-03-20多重資產基金 中長線布局
2024-03-20科技基金 長線有賺頭
2024-03-19全球市場觀測站/亞洲非投等債 搶鏡
2024-03-18AI 概念股 多頭不退燒
2024-03-18八類基金 Q2投資優選
2024-03-13Q2買股 瞄準美日印台
2024-03-12股債平衡配置 攻守兼備
2024-03-12外資買亞股 最愛台灣
2024-03-12全球市場觀測站/陸股不宜過度看空
2024-03-11多頭將續航 逢低進場
2024-03-07進場操作高股息ETF 留意填息力
2024-03-06高含「積」量標的 有看頭
2024-03-06跨國平衡商品 攻守兼備
2024-03-06加碼中小基金 提高勝率
2024-03-05基金觀點/善用高息商品 精準卡位
2024-03-05全球市場觀測站/日股多頭氣勢十足
2024-03-04投資ESG股債 長線有甜頭
2024-03-02ESG怎麼挑? 參考國際評比
2024-03-01績效十強ETF 日、台、美股風光
2024-02-29基建族群 長線看俏
2024-02-28外資買亞股 最愛南韓
2024-02-27績效常勝軍 定期定額買
2024-02-26美利率轉折期 押股債平衡
2024-02-23投信境內商品 規模衝7兆元
2024-02-21電動車商品 衝勁十足
2024-02-21股債投資 四機會、三策略
2024-02-21高股息商品 抗震優選
2024-02-21中小型基金 錢景閃亮
2024-02-20挑高股息商品 盯填息力
2024-02-19基金操盤手/AI 題材燒 炒熱科技股
2024-02-19全球市場觀測站/日股強勢 後勁十足
2024-02-18消費股鍍金 三利多加持
2024-02-18高股息商品 可分批布局
2024-02-17台股、債券、美股ETF 龍年優選
2024-02-17AI鏈利多不斷 伺機介入
2024-02-16全球股票、美元債 擇優配置
2024-02-15科技、印度基金 讚
2024-02-15半導體基金 後市看漲
2024-02-15平衡型商品 穩中求勝
2024-02-14股債商品 買氣爆棚
2024-02-06高息型火紅 投資人加碼
2024-02-06
熱門文章
印度股市 蓄勢爆發
2024-03-18入手公司債 正是時候
2024-03-14特別股高殖利率 誘人
2024-03-14Q2配置 可加碼投等債
2024-03-14主動式台股基金 聚光
2024-03-19非投等債基金 熱錢湧進
2024-03-14科技基金 長線有賺頭
2024-03-19債券基金募集 火熱
2024-03-18美長天期公司債 利多護體
2024-03-19大中華基金 漲勢犀利
2024-03-19台股主動式 長線釣魚
2024-03-18美股基金 強勁吸金
2024-03-18ETF人氣三強 都是高股息
2024-03-19台股基金規模衝5,000億
2024-03-14電動車ETF 前景閃亮
2024-03-19半導體商品 績效拉風
2024-03-14美電信債 長線釣大魚
2024-03-20美國REITs 迎多頭行情
2024-03-20台股基金 績效正點
2024-03-20高評級債券標的 列核心部位
2024-03-16聰明買債券 趁降息前進場
2024-03-16AI 概念股 多頭不退燒
2024-03-18全球市場觀測站/亞洲非投等債 搶鏡
2024-03-18台股科技型 漲相佳
2024-03-18多重資產基金 中長線布局
2024-03-20