ESG主題 大中華寵兒
布朗兄弟哈里曼銀行(BBH)發布第10屆全球ETF調查(大中華則為第六屆)顯示,全球投資人加快對於ETF的配置,對於固定收益及商品ETF的興趣也提高,大中華投資人對ESG的興趣則高於全球平均。
調查對象為全球325名機構投資者、理財顧問和基金經理人,其中中國大陸、香港及台灣超過100名,近六成(59%)亞洲受訪者管理資產逾10億美元,77%亞洲受訪者投資組合的ETF比重逾25%(比前一年高出11%)。
在去年,全球淨流入ETF的資金達8,560億美元。調查顯示,有91%的台灣及香港受訪者計畫維持或增加ETF部位,低於中國大陸的96%,但高於全球平均的89%。其中,大中華投資人最愛ESG,62%大中華投資人計畫增加ESG配置,高於美國的45%、歐洲44%。
調查顯示,82%的大中華投資人有意增持主題ETF,遠高於2022年的10%。在未來三年,36%的投資人預期主題ETF將占投資組合的11%至20%。在大中華受訪者最熱愛的主題ETF中,網路科技高居第一。另外,台灣投資人還偏愛ESG、機器人及人工智慧(AI)、自動駕駛及電動車、數位資產/加密貨幣、醫療保健等。
調查發現,在被問到「選擇ETF時最重要的因素有哪些」,台灣受訪者今年認為是ETF發行機構、價差交易、追蹤誤差,去年則認為是歷史績效、交易量及指數方法論。
香港受訪者同樣認為發行機構為最大考量因素,其次是交易量。
一些大中華區投資者仍要等ETF規模達到1億美元後才投資,逾半數機構投資者(57%)、基金經理人(57%)及私人銀行(50%)要求規模更達2.5億美元。
西方市場的受訪者則關注其他因素。美國投資者把費用比率視為影響ETF選擇的主因,其次為品牌。歐洲方面,稅務效率在今年列居榜首,其次是價差交易。
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