親愛的網友:
為確保您享有最佳的瀏覽體驗,建議您提升您的 IE 瀏覽器至最新版本,感謝您的配合。

基金觀點/台股基金定期定額 養大資產

2020-10-27 00:29:23經濟日報 張惟閔

安聯投信投資長張惟閔。安聯投信/提供
安聯投信投資長張惟閔。安聯投信/提供

隨著電子通路交易平台交易機制的逐年完備,相關基金交易平台或是部分投信公司自家電商平台系統的優化,搭配定期定額扣款日挑選機制的便利性與日俱增,加上投信公司自身推出優惠活動,助長投資人以定期定額方式參與市場行情,使得台股基金定期定額的金額今年以來呈成長態勢。

投資上最難的是克服人性,投資人常常隨著市場波動追高殺低,與其猜測進場時間點,不如善用定期定額策略,隨著時間拉長,一步步建立自己的資產。

定期定額投資無需擔心進場點,無論市場起伏,每月固定投資相同金額,在市場下跌可買進相對便宜的價格,長期下來可降低投資成本,提高投資勝率,若能選對績優基金,複利效果更顯著。

投入市場前,要先考慮自身需要累積多少的資產、花多少時間達成,如退休時想要建立多少股票、債券等資產,有了總額目標及投入時間後,即可回推每月要定期定額投入的金額。

在目標設定後,要實際定期定額投入主動型基金時,則要留意兩大趨勢,一是市場行情趨勢,二是基金經理人創造超額收益能力的趨勢。

做定期定額時,你會希望找有「斜率」的市場,以美股為例,就過去100年來看,儘管期間有所波動,但是可以看出有明顯的上升趨勢延續至今,長期的投資具有正報酬的優勢。

布局上,因抓不到市場的高、低點,所以使用定期定額的方式可有效地去分散投資成本,除股票市場外,債券市場等資產也可以使用定期定額的方式來操作,可留意的是,價格波動愈大的資產,就愈是需要透過定期定額來分散風險和成本,只要市場未來能繼續往上走,就會有賺錢的機會。

在找到長期趨勢向上的市場後,也要尋找可以創造高額收益的基金經理人,假設未來十年,即便市場沒有創造報酬斜率,也仍可獲得好的基金經理人操作所帶來的α(超額報酬)。

定期定額時,投資人可將可支配所得一部分作定期定額布局,剩下的資金,若碰到如3月時的大幅修正,再加碼進場,以把握機會獲得更多收益。

在資產上漲的時候,則可進行獲利,不過需要注意的是,仍要有部位在市場中;在一個會上漲的市場中,一定要有部位,只要市場向上趨勢不變,千萬不要空手。

整體來看,未來股票市場是不是還有長期向上的趨勢?以總經環境分析,金融市場低利率環境在全國央行寬鬆政策下將會維持一段時間,且目前也尚未有通貨膨脹的情況,而這個趨勢是有利於風險資產的,因此,股市仍然是有長期向上的走向。

展望台股後市,短線上,股市短線政治面和產業面都有些雜音,操作難度有增無減,不過,台股基本面正向不變,今年的低基期仍有相當程度支撐明年的高成長,且隨著美國聯準會開啟更長期的低利時代,資金充裕的情況預料將持續支撐股市。建議投資人現階段採定期定額方式介入,有效分散時點風險,把握台股後市漲升機會。(本文由安聯投信投資長張惟閔口述,記者黃力整理)

定期定額台股基金債券

延伸閱讀

11月台股期指漲20點

11月台股期指漲20點

盤中零股交易首日 台股小漲10點收12,909

盤中零股交易首日 台股小漲10點收12,909

台股基金 長線向上

台股基金 長線向上

大摩示警 新興股投資集中化

大摩示警 新興股投資集中化

免責聲明:以上內容由各投資機構或媒體提供,純屬研究性質,僅作參考,使用者應明瞭其參考性,審慎考量本身之投資風險,使用者若依本資料投資發生損失須自行負責,聯合新聞網對資料內容錯誤、更新延誤不負任何責任。
分享給好友加入udn

相關新聞

台股長線看多 伺機找買點

2021-05-14

陸股吸金 紅五月可期

2021-05-13

台股回檔 逢低找買點

2021-05-13

台股基金 拉回找買點

2021-05-12

陸內外需轉強 股市有撐

2021-05-12

台股基金十強 月報酬逾5%

2021-05-11

台股基金十強 犀利

2021-05-09

陸股題材燒 長線唱多

2021-05-06

台股高息基金 兩頭賺

2021-05-05

台股基金 績效贏大盤

2021-05-05

大中華基金 後市可期

2021-05-04

陸股、台股 外資買不停

2021-05-04

台股基金 多頭不散場

2021-05-03

五一長假帶動消費 陸股將重返上升軌道

2021-04-30

台股基金績效 冠全球

2021-04-29

陸內需消費股 分批進場

2021-04-28

三分之二台股基金 淨值創高

2021-04-28

陸股流動性保持寬鬆 先機基金:推動估值擴張

2021-04-27

11檔台股基金 剽悍

2021-04-27

台股盤面類股輪動快速 分散進場時機、拉高勝率

2021-04-23

老牌台股基金 二檔搶鏡

2021-04-23

陸股題材豐 擁四利基

2021-04-23

59檔台股基金 淨值創高

2021-04-22

十檔大中華基金 正點

2021-04-22

陸股基金 進場良機到

2021-04-21

台股基金規模 11年新高

2021-04-21

台股基金 人氣爆棚

2021-04-20

陸股利多撐腰 伺機布局

2021-04-20

台股定期定額 寫三紀錄

2021-04-19

17檔台股基金 打敗大盤

2021-04-15

高股息台股基金 聚光

2021-04-15

A股漲相佳 分批加碼

2021-04-14

台股基金七強 淨值創高

2021-04-14

台股中小基金 績效猛

2021-04-13

A股慢牛格局不變

2021-04-13

錢進新興亞洲 優選台灣、陸股

2021-04-12

台股基金五強 剽悍

2021-04-12

大中華商品 迎轉機

2021-04-09

台股基金 定期定額夠利

2021-04-09

台股基金 八成淨值創高

2021-04-08

陸股利多 經理人按讚

2021-04-08

陸股擁政策利多 分批買

2021-04-07

熱門文章

首檔半導體ESG ETF 來囉

2021-05-06

富邦台灣半導體ETF 准募

2021-05-11

ETF除息大秀 來了

2021-05-09

國泰高股息 配發0.25元現金股利

2021-05-05

台股回檔 逢低找買點

2021-05-13

台股基金 拉回找買點

2021-05-12

印度股市 長線不看淡

2021-05-05

台股基金十強 犀利

2021-05-09

資金重返高收益債 留意通膨牽動市場情緒

2021-05-11

亞洲高收債 錢景閃亮

2021-05-13

美高科技股 長線帶財

2021-05-12

抗通膨資產 竄紅

2021-05-14

陸股吸金 紅五月可期

2021-05-13

巴西股市 續航力強

2021-05-11

科技ETF 投資價值浮現

2021-05-14

永續、高息ETF 抗震力強

2021-05-13

投資級債 連八周吸金

2021-05-11

未來世代REITs 新主流

2021-05-12

美股底子硬 續航力強

2021-05-14

墜落天使高收債 潛利佳

2021-05-11

八檔台股ETF 人氣燒

2021-05-06

美科技股帶勁 長線向上

2021-05-09

陸科技ETF 長線釣大魚

2021-05-11

生醫基金 題材一波波

2021-05-11

景氣循環股 法人喊減碼

2021-05-06

多元主題ESG 列核心配置

2021-05-12

美高品質成長股 吸睛

2021-05-12

台股基金十強 月報酬逾5%

2021-05-11

永續概念ETF 長線有潛利

2021-05-04

美REITs 魅力四射

2021-05-13

台股長線看多 伺機找買點

2021-05-14

陸高收債 魅力四射

2021-05-12

新興債三優勢 可布局

2021-05-12

景氣循環股 投資主打星

2021-05-14

原物料基金 續航力強

2021-05-05

全球高收益債 魅力四射

2021-05-09

期富邦VIX 准下市清算

2021-05-05

彭博ETF過去一周統計 美國股票型資產獲青睞

2021-05-11

科技股長多 分批布局

2021-05-14

美高收債 報酬率搶眼

2021-05-14

原油商品 不看淡

2021-05-06

台股基金 多頭不散場

2021-05-03

贊助廣告

留言