HOPE投資術 後疫情時代趨吉避凶

歷經連兩個月亮麗漲勢，預期未來全球風險性資產走勢可能趨緩且震盪加大，進入後疫情時代的投資環境，建議第三季採取『HOPE投資策略』，落實資產配置，趨吉避凶，為理財助一臂之力。

多空消息互別苗頭 第三季策略「債」不可少

第三季焦點將轉向實質的基本面復甦，包括新訂單及就業改善情況，以及第二季財報及下半年財測展望。觀察現階段金融市場已預先反應經濟復甦的樂觀預期，加上美國選舉前美中情勢消息面紛擾加劇、歐盟與英國針對脫歐後未來關係的談判進展停滯，任一消息面可能牽動投資人風險偏好迅速轉換，成為資金獲利了結的藉口。

所幸目前全球央行將維持低利寬鬆政策，充沛的資金環境有助維繫景氣及金融市場表現，大幅減輕股市回測3月低點的壓力。相較於4至5月反彈初期百花齊放的榮景，目前債市投資須重視債信品質及是否具有政策支持，其中『High Quality高品質債』，看好伊斯蘭債及可受惠聯準會寬鬆政策並強調精選持債的美元複合債，而因應股市漲高後的震盪風險，『Protection防護配備』則首選低波動的美國政府債及全球債券型基金，避開低評級企業或國家遭降評或違約的風險。

• facebook

波動中掌先機 鎖定「雙技美」、「變成金」

鑒於疫情為世界帶來許多改變，包括全球經濟、企業營運及民眾生活型態，危機後的破壞式創新也應運而生，富蘭克林也從中爬梳下半年定期定額存基金及掌先機的兩大標的路線，分別是「雙技美」及「變成金」題材。

聚焦『Opportunities後疫情商機』，這波疫情中，數位轉型及其相關主題受惠顯而易見，加上該產業資產負債表健康，就其長期成長潛力，類股評價面仍合理，科技產業將成為中長期最大受惠者，而當前極受注目的生技產業等美股基金有既存的人口老化題材和近期衍生的新冠肺炎疫苗研發潛力，預期「雙技美」可望續扮主流，並值得納為持續定期定額存基金的核心部位。

而全球央行積極印鈔寬鬆締造黃金產業的多頭行情，原油供需失衡調整提供天然資源產業操作機會，放眼『Emerging新興市場』當中，新興國家與新興亞洲的防疫成果較為突出近年來積極深耕於消費、科技數位化及健康醫療等新經濟產業發展，此外，ESG（環境、社會、公司治理）議題裡，深受美國經理人重視的氣候變遷題材，「變成金」三大標的，皆值得列為的佈局首選，讓投組更完整、掌握多元機會。

註：資料來源:富蘭克林坦伯頓基金集團，2020年4月。 © 2020 晨星、史坦普及巴克萊債券指數，統計自1994/12/31至2019/12/31，原幣計價，投資人無法直接投資指數。

本文由富蘭克林證券投顧提供，基金專線0800-885-888。本境外基金經金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。【富蘭克林證券投顧獨立經營管理】投資基金所應承擔之相關風險及應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知中，投資人可至境外基金資訊觀測站（http://www.fundclear.com.tw）下載，或逕向本公司網站（http://www.Franklin.com.tw）查閱。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效，本基金投資風險請詳閱基金公開說明書。主管機關核准之營業執照字號：101年金管投顧新字第025號 台北市忠孝東路四段87號8樓 電話：﹝02﹞2781-0088　傳真：﹝02﹞2781-7788 http://www.Franklin.com.tw

相關新聞

變動年代 領息投資攻守皆宜

2023-01-11

金兔年首季債優於股 WISH策略迎新局

2022-12-27

智能理財機器人 打造黃金級富退方程式

2022-12-13

兩大因子牽動2023全球經濟趨勢 股債平衡佈局為上策

2022-12-02

亂市投資有術 主動式管理基金斬露頭角

2022-11-16

穩定收益後盾牢 退休投資也能很積極

2022-11-15

穩定收益 平衡策略聯手基建題材與複合債

2022-10-19

30而立策略挑基金 單筆定期定額兩相宜

2022-10-06

第四季勤練「防、生、曙」 應對市場波動

2022-09-20

選擇對安心退 定期定額有策略

2022-09-07

退休生活與富同行 智能理財是項好主意

2022-08-23

機智基金理財 投資結果可能出乎意外

2022-08-09

善用基礎建設產業特質 力抗下半年多變數

2022-07-26

亂市如何投資致勝 定期定額成神隊友

2022-07-12

第三季SMART護資產 多元策略攻防術

2022-06-29

基礎建設選得好 應對通膨升息攻守佳

2022-06-15

基礎建設漲勢可期 多利基抵禦通膨壓力

2022-05-31

股債市場挑戰多 平衡配置更靈活

2022-05-18

通膨油價雙漲 波灣債市有機會

2022-05-03

用投資守護地球 從支持基礎建設入手

2022-04-19

高通膨、低碳經濟轉機 基礎建設投資吸金

2022-04-07

第二季多元佈局 靈活策略最百搭

2022-03-22

戰火升 波灣債市扮避風港

2022-03-08

應對高大上情境 策略借助平衡型基金

2022-02-22

平衡配置 穩定收益和信心

2022-02-08

年終理財 有GOLD讚

2022-01-25

高通膨基調下 基礎建設型基金兼顧防禦與成長力

2022-01-11

接招市場波動 基金配置「穩」為上策

2021-12-28

金虎年好投資 富藏其中有策略

2021-12-14

投資把握三題材 無懼疫情添變數

2021-12-01

定期定額科技基金 掌握元宇宙等熱門趨勢

2021-11-16

升息壓力日增 波灣債發揮攻守關鍵功能

2021-11-02

市場波動升 美國平衡型基金穩定收益過難關

2021-10-19

退休理財有訣竅 三階段檢視+ABCD策略當依靠

2021-10-05

三財匯聚 穩健掌第四季旺季行情

2021-09-23

疫後佈局要平衡 穩定多元收益來源

2021-09-09

疫後通膨升溫 波灣債券有利可圖

2021-08-24

後疫情時代理財術 基金投資掌握五撇步

2021-08-10

平衡收益 穩健參與美國復甦行情

2021-07-27

四大優勢 下半年投資必備基建題材

2021-07-13

景氣、政策雙加持 基建、公用事業題材漲聲股利可期

2021-07-01

價值平衡當核心 掌三主題波動中擁抱契機

2021-06-17

熱門文章

變動年代 領息投資攻守皆宜

2023-01-11