波動中有法寶 平衡型基金細細選
貿易緊張局勢雖是當前市場最大不確定因素,惟發展成全面貿易戰的風險不高。進一步觀察美國經濟兩大支撐,即消費者與企業獲利均相對穩固,現階段尚未有經濟週期正在轉向或者觸發衰退的跡象。礙於已持有新興股債資產波動度偏高、或是想增加美元資產的投資人,不妨將美國高收益債與美股資產並重的穩定月收益型基金納為核心,既可分散整體投資組合風險,亦可用較穩健的方式參與美國經濟成長強健的多頭格局。
消息面發展 挑動美股敏感神經
美國上季企業獲利亮麗且8月ISM製造業指數表現強勁,惟美國對中國2000億美元商品課徵關稅蓄勢待發、貿易戰隱憂及巴西10月份大選前不確定性等因素仍將持續干擾金融市場,投資人仍應保有風險意識。
所幸貿易爭端或關稅威脅可能是針對特定選民來獲得政治好感的手段,貿易戰全面開打的可能性並不高,只是美股漲高的壓力勢必增加回檔調節的可能性。
因應高波動 平衡型基金配置藏細節
考量經濟基本面良好、企業獲利強勁以及衰退風險不高的情況下,多數券商對美股並不表悲觀,例如瑞士信貸便預估今明年兩年底史坦普五百指數的目標價仍有上漲空間(彭博資訊,9/4)。
綜觀近期市場表現,今年以來貿易緊張局勢升級、阿根廷和土耳其危機引發的新興市場下跌、美國升息等眾多因素,推升金融市場波動度上揚,建議投資人可佈局美國股債平衡基金,降低投資組合波動度。
挑選美國平衡型基金時,應留意基金的資產配置是否有因應大環境變動而靈活調整,參考的指標應包括側重短中天期的美國公債,以及在股票部位精選估值較為合理的類別,特別是長期企業基本面穩健但被低估之標的,例如美國景氣循環產業中,可受惠通膨及利率上揚的能源、原物料及金融業與偏向防禦性質的醫療及公用事業,讓投資人在市場有較明顯震盪之際仍能把握美國景氣復甦的契機。
本文由富蘭克林證券投顧提供,基金專線0800-885-888
本基金之主要投資風險除包含一般股票型基金之投資組合跌價與匯率風險外,與成熟市場相比須承受較高之政治與金融管理風險,而因市值及制度性因素,流動性風險也相對較高,新興市場投資組合波動性普遍高於成熟市場。基金投資均涉及風險且不負任何抵抗投資虧損之擔保。投資風險之詳細資料請參閱基金公開說明書。本境外基金經金融監督管理委員會核准或申報生效在國內募集及銷售,惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益;基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資人申購前應詳閱基金公開說明書。【富蘭克林證券投顧獨立經營管理】投資基金所應承擔之相關風險及應負擔之費用(含分銷費用)已揭露於基金公開說明書及投資人須知中,投資人可至境外基金資訊觀測站(http://www.fundclear.com.tw)下載,或逕向本公司網站(http://www.Franklin.com.tw)查閱。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效,本基金投資風險請詳閱基金公開說明書。主管機關核准之營業執照字號:101年金管投顧新字第025號 台北市忠孝東路四段87號8樓 電話:﹝02﹞2781-0088 傳真:﹝02﹞2781-7788 http://www.Franklin.com.tw
相關新聞
宏觀選債券基金 三項評比報你知
2019-11-26多空夾雜 穩健投資兩心法
2019-10-23掌「新」機 從兩策略入手
2019-10-09第四季「債、安、新」策略 震盪中發掘契機
2019-09-24退休理財一二三 規律準備好簡單
2019-09-11RISE策略 克服不同世代退休焦慮
2019-08-29領息存股策略 一掃投資情緒
2019-07-29佈局新興亞股點將 多元創新是亮點
2019-07-16四亮點 震盪裡照亮新興市場契機
2019-07-03市場波動加劇 投資更要穩中求進
2019-06-18把握原則 快樂退休「3.3」不來遲
2019-06-02檢視投資組合 三面向增強信心與勝率
2019-05-08市場乍暖還寒 基金定期定額策略保安康
2019-04-23基金理財要成功 有耐心還要會選擇
2019-04-11數字會說話 定期定額基金長期致勝率高
2019-03-26年後理財持續作 兩鐵律迎新局
2019-03-13四步驟 年後理財好輕鬆
2019-02-18基金投資總體檢 三點不漏迎金豬
2019-01-24五原則 市場波動時時有準備
2019-01-08新年理財有攻略 譜出投資致勝主旋律
2018-12-24抗波動 DNA策略當後盾
2018-12-10美國平衡型 調理資產體質不畏波動
2018-11-27接納另類資產 投資不再三溫暖
2018-11-14市場波動升溫 股債配置強化攻守
2018-10-30來一碗理財大補湯 養足財富精氣神
2018-10-16啞鈴(Barbell)投資 加入另類資產更靈活
2018-10-02波動中有法寶 平衡型基金細細選
2018-09-18投資如履薄冰 多空策略助化險為夷
2018-09-04波動中找生機 平衡型基金接招
2018-08-19正面迎擊市場波動 此類型基金當助攻
2018-08-06波動中找生機 多空策略能突圍
2018-07-24市場高波動 多空策略成投資顯學
2018-07-10一網打盡新興亞洲多元投資機會
2018-06-25兩大產業引擎 驅動新興亞洲多元投資機會
2018-05-14風險意識抬頭 多空策略型基金受青睞
2018-04-24把握「新.動.利」策略 化解美中貿易戰擾局
2018-03-26投資求勝 先摸清市場五趨勢
2018-03-14準備退休金 掌握四個字
2018-02-26錢進債市 記得兩個關鍵字
2018-02-05四大利基 新興市場富有「升」機
2018-01-232018投資上上籤 發掘轉折『新』契機
2018-01-09兩件事、三種態度 退休也有上上籤
2017-12-25
留言