Q3投資 活用SMART策略

全球金融市場第2季投資不易，統計至13日，第2季全球股市下跌15.5%，主要債券類別全盤盡墨。富蘭克林證券投顧建議，投資人保持冷靜並採取多元配置分散風險，第3季可採取「SMART策略」，度過波動期。

富蘭克林證券投顧指出，第3季金融市場將上演四「重」奏，其一是重新檢視基本面，包括經濟放緩或衰退、大陸解封進展和經濟回溫速度、通膨是否觸頂及放緩速度；第二是重新調整政策路徑，包含Fed升息速度、大陸防疫及監管；第三是資產評價重新校準，即是否超跌；最後是資金重新輪動。

第3季可採「SMART策略」，包括Strong強勢主流、Multi-Asset多元資產、Rate債券收息、Turnaround轉機題材，以美國價值平衡型基金為核心，搭配基建、公用事業及美國價值型股票，積極者可搭配操作天然資源產業。債券方面，隨著評價面改善，可留意波灣債和美國非投資等級債券型基金。大陸經濟最壞情勢可能已過，美國科技和生技股短線逆風猶存，中長線可分批加碼或定期定額累積部位。